AI基金博时恒鑫稳健一年持有期混合A（014440）披露2025年年报，2025年基金利润737.9万元，加权平均基金份额本期利润0.0293元。报告期内，基金净值增长率为2.9%，截至2025年末，基金规模为1.97亿元。
该基金属于偏债混合型基金。截至4月9日，单位净值为1.08元。基金经理是桂征辉和罗霄。
基金管理人在年报中表示，展望2026年，经济基本面呈现分化，通胀数据有所回暖，未来出口走势与通胀的可持续性是影响货币政策的关键变量，股票依然具有较好的投资价值。债券市场面临的宏观环境依然复杂，但整体投资体验有望优于2025年。2026年债券市场趋势性大涨或大跌的基础均不牢固，更可能呈现窄幅震荡的走势。因此在此背景之下，组合层面将以谨慎乐观的态度，积极关注调整之后的债券类资产的配置价值，在震荡中寻找确定性，努力为投资者提供良好的持有体验。
截至4月9日，博时恒鑫稳健一年持有期混合A近三个月复权单位净值增长率为0.17%，位于同类可比基金313/629；近半年复权单位净值增长率为0.46%，位于同类可比基金398/629；近一年复权单位净值增长率为4.60%，位于同类可比基金474/629；近三年复权单位净值增长率为6.45%，位于同类可比基金434/581。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.2928，位于同类可比基金409/550。
截至4月9日，基金近三年最大回撤为5.87%，同类可比基金排名248/534。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为3.09%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为18.55%，同类平均为19.2%。2024年一季度末基金达到21.71%的最高仓位，2022年一季度末最低，为8.01%。
截至2025年末，基金规模为1.97亿元。
截至2025年12月31日，基金持有人共计947户，合计持有1.84亿份。其中管理人员工持有1003.77份，个人投资者占比100.00%。
截至2025年12月31日，基金最近一年换手率约210.78%，持续2年低于同类均值。
截至2025年末，基金十大重仓股分别是腾讯控股、中信银行、中国石油股份、美团-W、美的集团、中国石油化工股份、紫金矿业、宁德时代、贵州茅台、洛阳钼业、中国石化。
（文章来源：中国证券报·中证网）
