AI基金财通多策略升级混合(LOF)A（501015）披露2025年三季报，第三季度基金利润6565.71万元，加权平均基金份额本期利润0.6515元。报告期内，基金净值增长率为43.52%，截至三季度末，基金规模为2.23亿元。
该基金属于灵活配置型基金。截至10月29日，单位净值为2.174元。基金经理是沈犁，目前管理的6只基金近一年均为正收益。其中，截至10月29日，财通多策略升级混合(LOF)A近一年复权单位净值增长率最高，达84.08%；财通安盈混合A最低，为12.34%。
基金管理人在三季报中表示，本基金目前重点关注以下几类方向：一是AI产业链，我们看到不论国内还是海外的AI产业都在如火如荼地发展，人工智能替代脑力重复劳动的浪潮已经初现端倪，AI渗透率在加速提升，产业界的投资热情不断提升；二是半导体的国产替代，贸易摩擦加速了国产化的进程，资本市场回暖也帮助国产化在融资端发力；三是制造业出海，海外市场相较于国内市场更大，贸易摩擦环境下能够在海外布局产能和渠道的公司可能会更显竞争力，份额有望进一步集中；四是消费，我们目前主要关注性价比消费；五是金属周期，我们观察到铜、金等金属处于供需紧张的大周期下，同时国内矿业公司也在积极出海获取资源，具备成长性。
截至10月29日，财通多策略升级混合(LOF)A近三个月复权单位净值增长率为25.66%，位于同类可比基金249/1287；近半年复权单位净值增长率为81.62%，位于同类可比基金46/1287；近一年复权单位净值增长率为84.08%，位于同类可比基金43/1287；近三年复权单位净值增长率为113.98%，位于同类可比基金19/1286。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为1.039，位于同类可比基金81/1285。
截至10月29日，基金近三年最大回撤为31.33%，同类可比基金排名592/1274。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为23.79%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为91.48%，同类平均为72.35%。2019年末基金达到94.54%的最高仓位，2019年一季度末最低，为36.83%。
截至2025年三季度末，基金规模为2.23亿元。
该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是金诚信、纳芯微、沪电股份、甬矽电子、新易盛、南芯科技、松原安全、伟测科技、春风动力、三环集团。
核校：孙萍
（文章来源：中国证券报·中证网）
