AI基金银华行业轮动混合（006302）披露2025年三季报，第三季度基金利润1614.09万元，加权平均基金份额本期利润0.2366元。报告期内，基金净值增长率为17.6%，截至三季度末，基金规模为9835.64万元。
该基金属于偏股混合型基金。截至10月24日，单位净值为1.587元。基金经理是贲兴振，目前管理7只基金。其中，截至10月24日，银华稳健增长一年持有期混合近一年复权单位净值增长率最高，达23%；银华汇利灵活配置混合A最低，为2.86%。
基金管理人在三季报中表示，市场主线短期热度仍然在科技方向，预计科技方向会因为股价位置和对边际变化敏感度等因素内部开始分化。控制行业偏离幅度，通过挖掘不同属性资产的阿尔法来获取超额收益，稳中求进。在有产业趋势，但估值透支的方向做好止盈，左侧买入的价值股控制好节奏和比例。积极挖掘个股，追求确定性，争取长期可以跑赢同业和基准。
截至10月24日，银华行业轮动混合近三个月复权单位净值增长率为11.32%，位于同类可比基金386/689；近半年复权单位净值增长率为19.45%，位于同类可比基金476/688；近一年复权单位净值增长率为20.87%，位于同类可比基金416/653；近三年复权单位净值增长率为13.96%，位于同类可比基金168/363。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.4615，位于同类可比基金192/360。
截至10月24日，基金近三年最大回撤为28.83%，同类可比基金排名75/365。单季度最大回撤出现在2021年一季度，为18.04%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为83.57%，同类平均为83.5%。2019年末基金达到91.13%的最高仓位，2019年上半年末最低，为41.99%。
截至2025年三季度末，基金规模为9835.64万元。
截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是宁德时代、中国平安、紫金矿业、贵州茅台、立讯精密、东方电缆、中国移动、恒瑞医药、恒立液压、江苏银行。
核校：王博
（文章来源：中国证券报·中证网）
