11月11日晚间，国盛证券（SZ002670，股价10.04元，市值194.28亿元）披露公告，公司及相关当事人当日收到江西证监局《行政处罚决定书》及《行政监管措施决定书》。这场起因于账户实名制等规定的调查，自7月31日立案、9月24日下发事先告知书，至此有了正式结果。

　　公告载明，国盛证券被给予警告并处罚款29万元，并被责令改正、暂停新开证券账户3个月，暂停期间不得新增经纪业务客户。

　　二级市场上，国盛证券今年以来股价（前复权）累计下跌40.38%。

　　三项违法事实落定，五项监管措施同步落地

　　公告还原了调查脉络：公司于2026年7月31日收到证监会《立案告知书》，原因是涉嫌违反《证券经纪业务管理办法》关于账户实名制等规定；9月24日，公司及相关当事人收到江西证监局《行政处罚事先告知书》及系列事先告知书，并于9月25日对外披露。

　　正式落地的《行政处罚决定书》认定存在三项违法事实。一是经纪业务管控存在重大缺陷，相关经纪类服务管理办法存在缺失，经纪业务管控制度执行不到位，违规提供相关信息技术服务；二是落实账户实名制存在重大过错，在异常交易核查过程中，未有效履行账户使用实名制、异常交易管理等职责；三是严重违反信息安全规定，相关风险隐患可能对证券期货业网络和信息安全平稳运行产生较大影响，未按照规定履行报告义务。公告称，上述违法事实有交易所监管函件、内部制度、审批流程、相关业务合同、情况说明、相关人员询问笔录等证据证明。

　　处罚金额按三项事实分别核定后综合执行：对公司给予警告并处以29万元罚款；对时任宁波桑田路营业部总经理匡文邦、时任浙江分公司负责人吴蝶各罚18万元，对时任信息技术部总经理陆修然罚17万元，对时任分管经纪与财富管理业务的副总裁刘国宁、时任财富管理部总经理卢果各罚10万元，对时任经纪业务管理部总经理周明来罚8万元。

　　与罚单同步的监管措施共五项。除责令改正并限期3个月提交书面整改报告、暂停新开证券账户3个月、责令处分有关人员外，江西证监局还对时任经纪业务管理部和财富管理部分管高管张昌生采取监管谈话措施；认定陆修然为不适当人选，自决定作出之日起1年内不得担任证券公司董事、高级管理人员和分支机构负责人等职务或实际履行上述职务。相关措施均记入证券期货市场诚信档案。

　　同日，华林证券（SZ002945）公告，公司首席执行官董东因同一事项正式收到江西证监局《关于对董东采取监管谈话措施的决定》，被认定其作为时任国盛证券财富管理部总经理、经纪业务管理部和财富管理部的分管高管，对相关违规问题负有责任。华林证券表示，该措施所涉情况均发生于董东在国盛证券任职期间，不属于其在公司任职期间发生的行为，与公司业务经营、内部控制及财务状况无关联，不会对公司产生重大不利影响，公司各项经营业务正常开展。

　　三季度单季营收降19.4%，上半年经纪基本盘稳固

　　国盛证券三季报显示，公司前三季度实现营业总收入13.27亿元，同比下降6.10%；归属于上市公司股东的净利润2.49亿元，同比增长3.06%；扣非后净利润2.29亿元，同比下降4.51%。单看第三季度，营业收入3.997亿元，同比下降19.40%；归母净利润3385.32万元，同比增长3.21%；扣非净利润4180.90万元，同比增长31.48%。报告期末，公司总资产480.99亿元，较上年度末增长2.38%；归母所有者权益115.53亿元，增长1.99%。

　　利润结构的变化在两个科目上一目了然。前三季度投资收益6549.57万元，同比下降68.31%；公允价值变动收益为-1.12亿元，同比变动-3367.54%。公司解释，前者主要因金融工具投资收益同比减少，后者主要因金融工具公允价值变动。三季报同时披露，受子公司国盛香港所持HTT股票价格波动影响，前三季度合并报表利润总额减少0.97亿元、合并净利润减少0.83亿元。此外，公司因自查补缴税款，产生营业外支出1177.12万元，同比增长3744.88%。截至报告批准报出之日，公司仍持有HTT股票1090.62万股，董事会已审议通过延长处置授权期限。

　　与投资收益承压形成对照的是手续费及佣金净收入。前三季度该项收入9.74亿元，同比增长10.21%，其中经纪业务手续费净收入8.74亿元，同比增长7.21%；资产管理业务手续费净收入2955.25万元，投资银行业务手续费净收入3398.04万元。经营活动产生的现金流量净额42.82亿元，上年同期为-3.63亿元，主要因回购业务、融出资金产生的现金净流入同比增加。

　　半年报则勾勒出公司的业务架构与经营主线。公司经营业务分为证券经纪、信用、证券自营、投资银行、期货、资产管理六大板块，上半年实现营业总收入9.27亿元，同比增长1.09%；归母净利润2.16亿元，同比增长3.04%。分业务看，证券经纪业务收入6.89亿元，同比增长24.36%，营业利润率34.21%，是第一大收入来源；信用业务收入1.75亿元，同比增长53.93%，营业利润率61.27%；资产管理业务收入4058.62万元，同比增长343.83%；期货业务收入5087.35万元，同比增长123.00%；证券自营业务收入6668.29万元，同比下降61.67%；投资银行业务收入1746.46万元，同比下降41.53%。

（文章来源：每日经济新闻）