海外利好催化下，半导体产业链集体反弹，消息面上，美联储放鸽，海外科技巨头传来利好，昨日亚马逊发布二季度财报，营收2006亿美元，同比增长20%；营业利润275亿美元，同比增长43%。此外，亚马逊还将2026年资本支出预期从此前的2000亿美元上调至2200亿美元，并表示，这笔支出的大部分将用于AI领域。除亚马逊外，谷歌母公司Alphabet亦将2026年资本开支指引上调至近2000亿美元，Meta、微软等巨头资本开支同样高增。海外云厂商AI基建投入加速扩张，驱动数据中心、AI芯片及网络基础设施需求持续走高。

　　华泰证券认为，2026年AI产业正从大模型预训练切换至AI Agent商业化落地，推理算力需求进入加速增长通道。我们看好三条主线:Al链方向，国产算力闭环加速形成，超节点互联与存储升级共振，推理需求拐点明确，Al端侧上折叠机、AI眼镜等新品周期将至，结构性创新机遇值得重视;功率与被动元件方向，AI功耗驱动MLCC、电感、电容、功率半导体量价齐升，涨价周期与国产替代共振;自主可控方向，上游制造、设备以及零部件国产化进程加速，同时先进封装价值量系统性提升。

　　截至2026年7月31日 14:33，上证科创板综合指数(000680)强势上涨5.10%，成分股绿的谐波上涨17.79%，杰华特上涨17.51%，芯碁微装，鼎通科技等个股跟涨。科创综指ETF鹏华(589680)上涨5.02%，最新价报1.44元。

　　从资金净流入方面来看，科创综指ETF鹏华近4天获得连续资金净流入，最高单日获得9051.08万元净流入，合计“吸金”1.42亿元，日均净流入达3555.21万元。

　　科创综指ETF鹏华紧密跟踪上证科创板综合指数，上证科创板综合指数由上海证券交易所符合条件的科创板上市公司证券组成指数样本，并将样本分红计入指数收益，反映上海证券交易所科创板上市公司证券在计入分红收益后的整体表现。

　　数据显示，截至2026年6月30日，上证科创板综合指数(000680)前十大权重股分别为寒武纪、海光信息、中微公司、中芯国际、澜起科技、摩尔线程、沐曦股份、拓荆科技、源杰科技、佰维存储，前十大权重股合计占比28.91%。

　　科创综指ETF鹏华(589680)，场外联接(A：023757；C：023758；I：024141)。