美股热门存储股集体回调！

　　7月7日美股盘前，存储、半导体概念股集体回调，美光科技跌超5%，闪迪跌近5%。

　　费城半导体指数多只成份股盘前下挫，AMD跌3.3%，英特尔跌3.4%，高通跌2.4%，博通跌1.9%，希捷科技跌4%，西部数据跌5.49%。

　　另外，三倍做空半导体指数ETF SOXS升逾9%。

　　大型科技股多数上涨，谷歌涨0.52%，苹果公司涨0.44%，微软涨1.29%，亚马逊涨0.86%，Meta涨0.35%。

　　美股期货走势分化，纳斯达克100指数期货下跌0.85%，道指期货涨0.23%，标普500指数期货跌0.14%。

　　消息面上，今早三星电子发布了一份利润飙升的业绩预告。业绩预告显示，三星电子预计第二季度营业利润达89.4万亿韩元（约合3970亿元人民币），同比暴增1810%，超过了此前分析师预估的84.2万亿韩元。

　　这份业绩预告非但没迎来市场的“狂欢”，反而被市场解读为“触发利好出货”，引发三星股价暴跌，拖累韩国综指。今日日韩股市集体收跌，韩国KOSPI指数两度触及熔断，港股存储芯片股同步下跌。

　　盛宝金融首席投资策略师Charu Chanana在一份报告中表示，在近期创下历史性涨幅之后，投资者对三星电子的要求，已不仅仅是强劲的盈利。

　　Charu Chanana称，今年以来三星电子累计上涨近150%，投资者需要充满信心的业绩指引、持久的定价能力以及AI需求仍在加速的证据。对三星而言，问题的关键在于今天的存储芯片瓶颈是否会变成明天的产能过剩风险。

　　投资者将关注三星本月晚些时候公布的第二季度完整业绩，如果业绩指引暗示价格上涨放缓、资本支出增加、客户持谨慎态度或可见度减弱，他们可能会开始将存储芯片视为周期后期交易，而不是周期早期的增长故事。

　　亦有机构称，尽管近期股价回调，存储芯片基本面依然稳健。

　　Counterpoint Research总监 MS Hwang表示，存储芯片制造商近期的股价回调并不标志着存储芯片市场发生根本性转变。一些投资者可能认为，由盈利能力增强预期推动的三星大部分上涨空间已经反映在价格中。近期的罢工行动以及围绕利润分享的政治讨论，也可能引发对未来股东回报的担忧。不过，存储芯片制造商的基本面依然稳健。

　　根据Counterpoint7月份的存储芯片价格追踪报告，随着客户继续提前下达订单，第三季度DRAM价格预计将上涨10%至20%，高于其最初预测的5%至10%。

　　高盛表示，近期将闪迪目标价从1200美元/股上调至2200美元/股。

（文章来源：中国基金报）