AI基金大成投资严选六月持有混合A（011834）披露2025年年报，2025年基金利润4576.61万元，加权平均基金份额本期利润0.1157元。报告期内，基金净值增长率为11.92%，截至2025年末，基金规模为10.68亿元。
该基金属于偏股混合型基金。截至4月9日，单位净值为1.46元。基金经理是徐彦，目前管理的8只基金近一年均为正收益。其中，截至4月9日，大成弘远回报一年持有混合A近一年复权单位净值增长率最高，达19.9%；大成兴远启航混合A最低，为3.67%。
基金管理人在年报中表示，本基金是一只面向社会大众募集的偏股混合型基金，此类基金一些重要制度设计的目的是为了盯住市场。首先，投资股票的比例范围为 60%-95%，市场涨时总会受益跌时总会受损，但牛市不能比95%更高，熊市也不能比60%更低。其次，单只个股占基金资产的比例不超过10%，完全不存在巴菲特说的一辈子只重仓不超过20只股票，而是任何时候都差不多要持有20只股票，众所周知，持股越分散收益率越接近市场平均。在盯住市场平均收益率的基础上，本基金希望通过基金经理的主动管理创造超额收益。
截至4月9日，大成投资严选六月持有混合A近三个月复权单位净值增长率为1.88%，位于同类可比基金194/621；近半年复权单位净值增长率为1.66%，位于同类可比基金290/621；近一年复权单位净值增长率为17.22%，位于同类可比基金515/618；近三年复权单位净值增长率为32.64%，位于同类可比基金152/559。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.9968，位于同类可比基金17/550。
截至4月9日，基金近三年最大回撤为18.44%，同类可比基金排名17/549。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为14.23%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为61.2%，同类平均为85.83%。2022年一季度末基金达到84.32%的最高仓位，2021年三季度末最低，为19.35%。
截至2025年末，基金规模为10.68亿元。
截至2025年12月31日，基金持有人共计1.76万户，合计持有7.53亿份。其中管理人员工持有34.83万份，占比0.05%，机构持有份额占比1.42%，个人投资者占比98.58%。
截至2025年12月31日，基金最近一年换手率约110.5%，持续低于同类均值。
该基金持股集中度较高。截至2025年末，基金十大重仓股分别是普洛药业、中国移动、中国海油、久立特材、广深铁路、中国出版、晨光股份、安图生物、康弘药业、美团-W、广深铁路股份、中国海洋石油。
（文章来源：中国证券报·中证网）
