AI基金创金合信资源主题精选股票A（003624）披露2025年年报，2025年基金利润2.27亿元，加权平均基金份额本期利润1.8315元。报告期内，基金净值增长率为86.72%，截至2025年末，基金规模为5.87亿元。

　　该基金属于标准股票型基金，长期投资于周期股票。截至4月8日，单位净值为4.559元。基金经理是李游和黄超。

　　基金管理人在年报中表示，2025 年本基金适当增加了钨锡等小金属的配置，钨的供给增速缓慢，需求端则受益于光伏、AI 和军工的拉动，价格出现大幅上涨；锡的供给受限于缅甸和印尼的出口减少，需求端由AIPCB 拉动，价格跟随铜价创出历史新高。2025年本基金减少了煤炭的配置，2025 年上半年由于全社会用电量同比增速放缓，以及进口大幅增长，煤价出现了大幅下跌，对于煤价的中长期判断比较中性，在政策的主导下，煤价不会大跌，上涨也难有很大的空间，可作为阶段性的抵御市场风险的红利股配置。

　　截至4月8日，创金合信资源主题精选股票A近三个月复权单位净值增长率为3.21%，位于同类可比基金6/13；近半年复权单位净值增长率为28.35%，位于同类可比基金5/13；近一年复权单位净值增长率为110.45%，位于同类可比基金4/13；近三年复权单位净值增长率为96.99%，位于同类可比基金1/9。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至3月31日，基金近三年夏普比率为1.117，位于同类可比基金3/9。

　　截至4月8日，基金近三年最大回撤为26.74%，同类可比基金排名4/9。单季度最大回撤出现在2026年一季度，为26.74%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.71%，同类平均为89.51%。2020年上半年末基金达到93.28%的最高仓位，2025年末最低，为83.69%。

　　截至2025年末，基金规模为5.87亿元。

　　截至2025年12月31日，基金持有人共计3.02万户，合计持有1.4亿份。其中管理人员工持有28.57万份，占比0.20%，机构持有份额占比41.29%，个人投资者占比58.71%。

　　截至2025年12月31日，基金最近一年换手率约101.39%，持续6年低于同类均值。

　　该基金持股集中度较高。截至2025年末，基金十大重仓股分别是紫金矿业、洛阳钼业、兴业银锡、云铝股份、天山铝业、中国铝业、山东黄金、中孚实业、江西铜业、华友钴业。

（文章来源：中国证券报·中证网）