随着AI泡沫担忧加剧，以及美联储12月降息前景存疑，美股科技板块近日遭到猛烈抛售，结束了今年以来的持续大涨态势。本月以来，以科技股为主的纳指已跌逾6%。

　　摩根大通认为，对想要抄底科技股的投资者而言，现在是时候出手了。科技股抛售潮为投资者提供了折价买入优质公司股票的良机。

　　上周晚些时候，摩根大通分析师在一份报告中告诉客户，现在可能是时候逢低买入硬件和网络公司的股票了。最近几周，这类股票遭受了沉重打击。

　　分析师列出了15只与AI高度相关的股票，他们认为这些股票的风险已被过度定价，且基本面强劲，有望实现大幅上涨，是当下最具抄底价值的标的。

　　摩根大通推荐的股票中，大多数股票都较过去四周的高点下跌了约10%至30%，跌得最凶的一只股票跌幅甚至达到近40%，而跌得最少的股票下跌了约5%。

　　摩根大通认为，市场的担忧可能有些过头，这使得许多财务基本面扎实、业务运营良好的企业股票被低估。

　　个人电脑制造商戴尔是摩根大通的推荐标的之一，其股价已较10月底高点下跌了四分之一。

　　形成鲜明对比的是，华尔街另一大行摩根士丹利上周初下调了多家硬件设备公司评级。其中，戴尔的评级被直接从 “增持” 连降两级至 “减持”，同时目标价被从144美元下调至110美元。

　　下调原因是眼下内存价格飙升，而戴尔高度依赖内存密集型的PC与服务器产品，受成本上涨冲击显著，再加上向利润率结构性偏低的AI服务器转型，这双重因素让戴尔短期盈利前景承压。

　　然而，摩根大通在报告中指出：“尽管存在利润率承压的风险，但投资者低估了戴尔有效应对零部件价格上涨的过往表现。”

　　摩根大通还重点推荐了服务器制造商Arista Networks；激光系统龙头Coherent；电子制造服务提供商伟创力（Flex）和捷普（Jabil），以及连接器制造商安费诺（Amphenol）等。

　　摩根大通表示，这些公司与戴尔类似，其AI相关业务主要依托于大型科技巨头——预计短期内会持续加大基础设施建设投入，且这些标的的融资稳定性也优于行业内新兴企业。

　　与领先的人工智能芯片制造商英伟达合作的服务器制造商超微电脑（Super Micro Computer）也在摩根大通的推荐名单上，其它上榜公司还有苹果合作伙伴、智能手机玻璃制造商康宁（Corning），以及光学元件制造商Fabrinet和Lumentum。

　　数据存储提供商Pure Storage、高速网络公司Ciena、数据中心供应链解决方案公司天弘（Celestica）、测试设备制造商泰瑞达（Teradyne）、以及连接器和传感器制造商泰科电子（TE Connectivity）也在榜单之列。

（文章来源：财联社）