AI基金申万菱信乐享混合A（011488）披露2025年三季报，第三季度基金利润2.21亿元，加权平均基金份额本期利润0.3658元。报告期内，基金净值增长率为41.37%，截至三季度末，基金规模为6.47亿元。
该基金属于偏股混合型基金。截至10月27日，单位净值为1.342元。基金经理是付娟，目前管理的7只基金近一年均为正收益。其中，截至10月27日，申万菱信智能驱动股票A近一年复权单位净值增长率最高，达83.08%；申万菱信乐成混合A最低，为23.32%。
基金管理人在三季报中表示，操作上，我们聚焦 TMT，主要持仓集中于半导体设备、存储模组、光模块、游戏和半导体芯片，以及机器人。我们认为 AI 算力正在向更加纵深的方向演绎，瓶颈从相对单一的GPU 供给开始向更多方向蔓延，例如存储颗粒等。
截至10月27日，申万菱信乐享混合A近三个月复权单位净值增长率为36.89%，位于同类可比基金25/265；近半年复权单位净值增长率为49.04%，位于同类可比基金39/265；近一年复权单位净值增长率为39.88%，位于同类可比基金61/265；近三年复权单位净值增长率为23.44%，位于同类可比基金108/253。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.6171，位于同类可比基金96/252。
截至10月27日，基金近三年最大回撤为39.74%，同类可比基金排名181/251。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为24.4%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为89.09%，同类平均为85.99%。2025年三季度末基金达到92.54%的最高仓位，2021年上半年末最低，为72.05%。
截至2025年三季度末，基金规模为6.47亿元。
该基金持股集中度较高。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是华海清科、斯迪克、恒立液压、长川科技、晶合集成、中微公司、景嘉微、神州泰岳、东山精密、德明利。
核校：沈楠
（文章来源：中国证券报·中证网）
