AI基金汇添富稳健收益混合A（009736）披露2025年三季报，第三季度基金利润4790.72万元，加权平均基金份额本期利润0.0765元。报告期内，基金净值增长率为8.19%，截至三季度末，基金规模为5.24亿元。
该基金属于偏债混合型基金。截至10月27日，单位净值为1.036元。基金经理是邵佳民、徐一恒和李安。
基金管理人在三季报中表示，本基金权益部分于 2025 年三季度适当增配黄金、AI 产业链等行业板块，自下而上挖掘成长性强的阿尔法个股。展望未来，在政策托底背景下市场情绪稳中向好，中国经济结构性亮点频出，部分产业展现出较高的成长性，通过深入挖掘景气度向上、行业高壁垒和管理能力优秀的公司，将成为获取超额收益的重要来源，同时美联储开启降息周期，有色金属板块也将受益。组合高度重视现金流和利润相匹配的公司和资产，适度分散，均衡配置，也会根据最新的宏观经济形势，结合市场风格变化进行灵活调整。
本基金债券部分定位于提供组合稳健的底仓收益来源，通过一定比例的久期风险暴露调整，与权益资产形成股债对冲，提升组合整体的夏普比率。报告期内，本组合债券资产从策略角度，逐步降低了组合久期与杠杆水平，并保持中性偏低的信用风险暴露。在组合债券底仓资产变动的基础上，通过挖掘利率债与高等级信用债市场的结构性轮动机会作为收益增厚的来源。
截至10月27日，汇添富稳健收益混合A近三个月复权单位净值增长率为5.76%，位于同类可比基金83/629；近半年复权单位净值增长率为9.52%，位于同类可比基金108/629；近一年复权单位净值增长率为8.93%，位于同类可比基金201/623；近三年复权单位净值增长率为15.64%，位于同类可比基金146/557。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.4451，位于同类可比基金389/553。
截至10月27日，基金近三年最大回撤为7.97%，同类可比基金排名349/535。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为11.1%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为16.78%，同类平均为19.14%。2021年末基金达到31.97%的最高仓位，2024年末最低，为9.83%。
截至2025年三季度末，基金规模为5.24亿元。
该基金持股集中度较高。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是招金矿业、山东黄金、紫金矿业、新强联、中芯国际、生益科技、亿纬锂能、中材科技、豫光金铅、天赐材料。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
