AI基金申万菱信乐道三年持有期混合（012051）披露2025年三季报，第三季度基金利润2689.53万元，加权平均基金份额本期利润0.233元。报告期内，基金净值增长率为23.42%，截至三季度末，基金规模为1.1亿元。
该基金属于偏股混合型基金。截至10月27日，单位净值为1.091元。基金经理是梁国柱，目前管理的3只基金近一年均为正收益。其中，截至10月27日，多策略灵活配置A近一年复权单位净值增长率最高，达47.79%；申万菱信乐道三年持有期混合最低，为19.74%。
基金管理人在三季报中表示，展望四季度，我们会更加关注偏软件方向的AI应用。以GPT5为代表的全球AI大模型能力的持续提升，国内AI发展更值得我们重视。国内互联网大厂对于AI基础设施的资本开支在2025年出现大幅提升，同时AI终端带动机器人、消费电子、半导体板块的关注度持续提升，国内大模型能力升级背景下，AI软件应用生态持续完善；这些都或将带来产业机会。
截至10月27日，申万菱信乐道三年持有期混合近三个月复权单位净值增长率为8.57%，位于同类可比基金468/621；近半年复权单位净值增长率为19.46%，位于同类可比基金479/619；近一年复权单位净值增长率为19.74%，位于同类可比基金421/611；近三年复权单位净值增长率为13.00%，位于同类可比基金284/518。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.5807，位于同类可比基金215/518。
截至10月27日，基金近三年最大回撤为40.9%，同类可比基金排名372/513。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为22.54%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为81.85%，同类平均为85.66%。2021年末基金达到91.63%的最高仓位，2021年三季度末最低，为63.62%。
截至2025年三季度末，基金规模为1.1亿元。
该基金持股集中度较高。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是卓易信息、海光信息、万兴科技、福昕软件、税友股份、致远互联、赛意信息、泛微网络、寒武纪、深信服。
核校：王博
（文章来源：中国证券报·中证网）
