AI基金国泰海通量化选股混合发起A（016466）披露2025年三季报，第三季度基金利润9536.43万元，加权平均基金份额本期利润0.2439元。报告期内，基金净值增长率为20.56%，截至三季度末，基金规模为5.99亿元。
该基金属于偏股混合型基金。截至10月27日，单位净值为1.472元。基金经理是胡崇海，目前管理11只基金。其中，截至10月27日，国泰海通科创板量化选股股票发起A近一年复权单位净值增长率最高，达50.98%；国泰海通稳债增利债券发起A最低，为5.04%。
基金管理人在三季报中表示，展望四季度，国内货币政策延续宽松取向，流动性环境相对充裕，美联储降息预期强化，外资主动配置迹象增强，整体利率环境对估值友好。但随着前期市场快速上涨，监管对杠杆资金及交易秩序的关注提升，短期波动或有所加大。但中期慢牛逻辑未改，且调整已在一定程度上释放风险。配置上，随着中小盘交易拥挤度上升，科技核心资产有望成为本轮行情的主导，尤其在 AI 产业链加速和国产替代逻辑驱动下，科创类指数具备较强的弹性。消费亦有望在政策支持与需求修复背景下提供相对收益。
截至10月27日，国泰海通量化选股混合发起A近三个月复权单位净值增长率为11.79%，位于同类可比基金369/621；近半年复权单位净值增长率为31.69%，位于同类可比基金270/619；近一年复权单位净值增长率为38.98%，位于同类可比基金177/611；近三年复权单位净值增长率为51.73%，位于同类可比基金66/518。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.9959，位于同类可比基金25/518。
截至10月27日，基金近三年最大回撤为28.18%，同类可比基金排名89/513。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为21.91%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.78%，同类平均为85.66%。2023年一季度末基金达到92.43%的最高仓位，2024年上半年末最低，为88.23%。
截至2025年三季度末，基金规模为5.99亿元。
截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是赛诺医疗、星辉娱乐、概伦电子、光弘科技、微芯生物、中科创达、信科移动、芯联集成、汇川技术、盛天网络。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
