AI基金银华心佳两年持有期混合（010730）披露2025年三季报，第三季度基金利润19.49亿元，加权平均基金份额本期利润0.2604元。报告期内，基金净值增长率为38.83%，截至三季度末，基金规模为67.16亿元。
该基金属于偏股混合型基金。截至10月24日，单位净值为0.946元。基金经理是李晓星、张腾和杜宇。
基金管理人在三季报中表示，三季度市场的经济预期回暖，风险偏好提升，进攻属性的科技股表现出色，防守属性的价值股和红利股表现相对逊色，受短期的一些数据影响，消费股的表现也相对弱势。市场的资金进一步向 AI、半导体和机器人等热门板块集中，我们认为整体市场依然处于比较健康的状态，在不少板块我们依然可以找到一些价值低估、拥有绝对收益空间的股票。从相对的长周期来看，随着股市带来的财富效应增加和宏观经济的逐步上行，一些估值分位处于历史低位的消费股可能也会迎来它们的表现时刻。同时，一些有股息保护的、资产负债表靓丽的优质公司在经过几个季度的超额回调，我们认为它们在未来几个季度中，也将给投资人带来绝对回报。
截至10月24日，银华心佳两年持有期混合近三个月复权单位净值增长率为28.21%，位于同类可比基金4/20；近半年复权单位净值增长率为50.92%，位于同类可比基金5/20；近一年复权单位净值增长率为46.87%，位于同类可比基金4/20；近三年复权单位净值增长率为23.34%，位于同类可比基金9/19。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.5873，位于同类可比基金9/20。
截至10月24日，基金近三年最大回撤为39.69%，同类可比基金排名16/20。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为19.18%。
据定期报告数据统计，基金股票仓位长期保持较高水平，近三年平均股票仓位为92.42%，同类平均为86.63%。2024年三季度末基金达到94.54%的最高仓位，2022年末最低，为90.69%。
截至2025年三季度末，基金规模为67.16亿元。
截至2025年三季度末，基金重仓股分别是中国宏桥、晶合集成、宏创控股、中航沈飞、工业富联、沪电股份、洛阳钼业、中钨高新、深南电路、华虹公司、华虹半导体。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
