AI基金南方行业领先混合（012314）披露2025年二季报，第二季度基金利润1.14亿元，加权平均基金份额本期利润0.0561元。报告期内，基金净值增长率为10.02%，截至二季度末，基金规模为12.46亿元。
该基金属于偏股混合型基金。截至7月21日，单位净值为0.657元。基金经理是章晖，目前管理5只基金近一年均为正收益。其中，截至7月21日，南方成安优选灵活配置混合近一年复权单位净值增长率最高，达26.92%；南方新优享灵活配置混合A最低，为9.52%。
基金管理人在二季报中表示，本基金偏好的股票以竞争优势明确的质量成长类个股为主，在港股满足此风格的个股较多，因此本基金在二季度一直相对基准超配港股，并抓住了部分新消费、创新药相关个股的投资机会，单季度实现了正收益并跑赢基准。此外由于这些公司受关税影响小于大多数 A 股公司，在 4 月初市场大幅波动时我们也较为及时的进行了加仓，这对于基金净值也有一定正贡献。即使是站在当前时点，我们认为港股满足我们选股标准的股票仍有较大挖掘空间，我们也会努力寻找更多投资机会。
截至7月21日，南方行业领先混合近三个月复权单位净值增长率为20.61%，位于同类可比基金14/182；近半年复权单位净值增长率为20.52%，位于同类可比基金19/182；近一年复权单位净值增长率为24.40%，位于同类可比基金67/181；近三年复权单位净值增长率为-13.96%，位于同类可比基金104/172。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至6月30日，基金近三年夏普比率为-0.0822，位于同类可比基金113/174。
截至7月21日，基金近三年最大回撤为40.32%，同类可比基金排名76/174。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为20.99%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为89.28%，同类平均为87.22%。2025年上半年末基金达到93.72%的最高仓位，2025年一季度末最低，为83.08%。
截至2025年二季度末，基金规模为12.46亿元。
截至2025年二季度末，基金十大重仓股分别是泡泡玛特、腾讯控股、小商品城、美的集团、老铺黄金、宁德时代、美图公司、小米集团-W、三生制药、药明康德。
核校：孙萍
（文章来源：中国证券报·中证网）
