AI基金中银内核驱动股票A（009877）披露2025年二季报，第二季度基金利润1421.42万元，加权平均基金份额本期利润0.0600元。报告期内，基金净值增长率为9.81%，截至二季度末，基金规模为1.59亿元。
该基金属于标准股票型基金。截至7月18日，单位净值为0.689元。基金经理是杨亦然，目前管理3只基金近一年均为正收益。其中，截至7月18日，中银内核驱动股票A近一年复权单位净值增长率最高，达27.04%；中银恒泰9个月持有期债券A最低，为6.13%。
基金管理人在二季报中表示，策略上，本基金坚持精选符合全球产业升级趋势的细分行业，如新消费、新科技领域，把握业绩稳健成长的优质企业的投资机会；同时重视基准权重板块与红利板块的配置，在波动的权益市场环境中保证组合的绝对收益与防御性、坚持均衡配置。
二季度，以满足居民精神文化需求为代表的新兴消费产业趋势明确，如潮流玩具、国货国潮、社交电商、连锁新业态等相关细分行业的业绩景气度与企业经营质量均持续上行；尤其是商业模式和管理能力均具备领先性和稀缺性的港股消费板块，体现出了较为明显的超额收益。本基金通过深度、前瞻的研究与仓位布局，在新兴消费产业中进行深度个股挖掘，是组合业绩超额收益的来源。
截至7月18日，中银内核驱动股票A近三个月复权单位净值增长率为15.15%，位于同类可比基金46/167；近半年复权单位净值增长率为22.22%，位于同类可比基金21/167；近一年复权单位净值增长率为27.04%，位于同类可比基金51/166；近三年复权单位净值增长率为-21.34%，位于同类可比基金119/159。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至6月30日，基金近三年夏普比率为-0.1645，位于同类可比基金123/159。
截至7月18日，基金近三年最大回撤为43.08%，同类可比基金排名44/158。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为29.18%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为87.72%，同类平均为87.99%。2021年三季度末基金达到91.64%的最高仓位，2022年一季度末最低，为82.29%。
截至2025年二季度末，基金规模为1.59亿元。
截至2025年二季度末，基金十大重仓股分别是潮宏基、泡泡玛特、石药集团、江苏银行、腾讯控股、若羽臣、上美股份、卫龙美味、阿里巴巴-W、青岛银行。
核校：张蒲程
（文章来源：中国证券报·中证网）
