AI基金中欧潜力价值灵活配置混合A（001810）披露2025年一季报，第一季度基金利润5334.09万元，加权平均基金份额本期利润0.0822元。报告期内，基金净值增长率为4.13%，截至一季度末，基金规模为10.05亿元。
该基金属于灵活配置型基金。截至4月24日，单位净值为1.793元。基金经理是沈悦和付倍佳，目前共同管理2只基金。其中，截至4月24日，中欧恒利三年定期开放混合近一年复权单位净值增长率最高，达8.57%；中欧潜力价值灵活配置混合A最低，为-1.99%。
基金管理人在一季报中表示，在基金的投资运作方面，本基金产品在大部分时间维持了高仓位。行业配置上，我们大幅减仓了汽车零部件，认为机器人相关行业趋势短期共识高但商业化落地慢，估值层面随股价短期上涨性价比下降，选择止盈；同时减仓了消费建材，认为地产后周期尚在左侧。我们看好大市值因子、自由现金流因子的超额表现，期待今年财政力度加大，因此主要配置了老基建方向里的工程机械、央企建筑，中长期看好资源品价格中枢上移的有色金属，以及国内人工智能产业创新方向上的通信及电子。
截至4月24日，中欧潜力价值灵活配置混合A近三个月复权单位净值增长率为-1.81%，位于同类可比基金529/918；近半年复权单位净值增长率为-0.17%，位于同类可比基金371/918；近一年复权单位净值增长率为-1.99%，位于同类可比基金692/918；近三年复权单位净值增长率为0.51%，位于同类可比基金273/901。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.2767，位于同类可比基金249/909。
截至4月24日，基金近三年最大回撤为27.76%，同类可比基金排名711/901。单季度最大回撤出现在2019年二季度，为18.12%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为92.98%，同类平均为80.16%。2019年三季度末基金达到93.78%的最高仓位，2025年一季度末最低，为88.16%。
截至2025年一季度末，基金规模为10.05亿元。
截至2025年一季度末，基金十大重仓股分别是云铝股份、美的集团、深南电路、华域汽车、徐工机械、中国交建、中国联通、立讯精密、潍柴动力、紫金矿业。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
