AI基金景顺长城新能源产业股票A类（011328）披露2025年一季报，第一季度基金利润1.99亿元，加权平均基金份额本期利润0.0894元。报告期内，基金净值增长率为8.38%，截至一季度末，基金规模为27.55亿元。
该基金属于标准股票型基金，长期投资于先进制造股票。截至4月23日，单位净值为1.111元。基金经理是杨锐文和曾英捷。
基金管理人在一季报中表示，近年来，锂电、光伏、风电、储能等领域的“内卷式”竞争引发广泛关注，产能过剩问题日益凸显。2024年10月，光伏行业率先发起“反内卷”行动，风电、储能领域随后跟进。2025年政府工作报告明确提出整治“内卷式”竞争，标志着政策导向的转变。尽管反内卷的成效尚需时间验证，但行业已步入良性发展轨道。我们对新能源赛道的投资信心不断增强，新能源产业基金将会重点聚焦在三类企业：成本优势显著的龙头、技术持续迭代的创新者，以及新产品布局领先的开拓者。
截至4月23日，景顺长城新能源产业股票A类近三个月复权单位净值增长率为2.22%，位于同类可比基金14/42；近半年复权单位净值增长率为3.01%，位于同类可比基金7/42；近一年复权单位净值增长率为27.82%，位于同类可比基金2/42；近三年复权单位净值增长率为-1.12%，位于同类可比基金6/29。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.1697，位于同类可比基金6/29。
截至4月22日，基金近三年最大回撤为53.86%，同类可比基金排名13/29。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为27.77%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为89.82%，同类平均为87.98%。2023年末基金达到92.62%的最高仓位，2021年上半年末最低，为76.67%。
截至2025年一季度末，基金规模为27.55亿元。
该基金持股集中度较高。截至2025年一季度末，基金十大重仓股分别是九号公司、宁德时代、吉利汽车、思特威、欣旺达、奕瑞科技、睿创微纳、三一重能、中熔电气、中矿资源。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
