AI基金光大保德信欣鑫混合A（001903）披露2025年一季报，第一季度基金利润8.32万元，加权平均基金份额本期利润0.0294元。报告期内，基金净值增长率为1.7%，截至一季度末，基金规模为541.94万元。
该基金属于灵活配置型基金。截至4月21日，单位净值为1.819元。基金经理是陈栋，目前管理4只基金近一年均为正收益。其中，截至4月21日，光大保德信中小盘混合A近一年复权单位净值增长率最高，达21.57%；光大保德信银发商机混合A最低，为17.65%。
基金管理人在一季报中表示，整体来看，一季度市场先抑后扬，沪深 300 指数下跌 1.2%，创业板指数下跌 1.8%。行业板块走势分化，有色、汽车、机械、计算机板块涨幅靠前，AI 应用、人型机器人主题表现亮眼，煤炭、商贸零售、非银、石化板块跌幅较大。本基金在 2025 年一季度操作中，股票仓位相比 2024 年四季度有所提升，行业配置上提升了非银、医药等行业的比例，降低了银行、电子板块的权重。
截至4月21日，光大保德信欣鑫混合A近三个月复权单位净值增长率为1.51%，位于同类可比基金259/918；近半年复权单位净值增长率为0.39%，位于同类可比基金330/918；近一年复权单位净值增长率为20.30%，位于同类可比基金113/918；近三年复权单位净值增长率为15.06%，位于同类可比基金88/901。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.5595，位于同类可比基金41/909。
截至4月21日，基金近三年最大回撤为16.62%，同类可比基金排名875/900。单季度最大回撤出现在2023年四季度，为11.51%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为62.78%，同类平均为80.16%。2025年一季度末基金达到86.49%的最高仓位，2019年上半年末最低，为8.87%。
截至2025年一季度末，基金规模为541.94万元。
该基金持股集中度较高，且持股标的较为稳定，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年一季度末，基金十大重仓股分别是中国平安、招商银行、建设银行、宁波银行、工商银行、平安银行、华泰证券、贵州茅台、邮储银行、国泰海通。
核校：孙萍
（文章来源：中国证券报·中证网）
