AI基金长城新兴产业混合A（000976）披露2025年一季报，第一季度基金利润690.19万元，加权平均基金份额本期利润0.2663元。报告期内，基金净值增长率为13.17%，截至一季度末，基金规模为6222.49万元。
该基金属于灵活配置型基金。截至4月21日，单位净值为2.127元。基金经理是刘疆，目前管理2只基金近一年均为正收益。其中，截至4月21日，长城新兴产业混合A近一年复权单位净值增长率最高，达10.11%；长城久祥混合A最低，为6.16%。
基金管理人在一季报中表示，本基金运作方面，通过基于中长期视角的策略，以积极姿态应对市场变化，持续关注新兴科技消费趋势，重视新质生产力方向，努力挖掘新兴产业投资机会。一季度，基于人工智能（AI）是极为重要的新兴长期发展驱动力的判断，本基金重点围绕泛AI驱动的新兴产业投资机会深耕，随着AI能力迅猛发展、算力和模型平权，过去受限于AI能力而进展相对缓慢的部分新兴产业迎来大幅加速：（1）汽车智能化：软硬件能力渐趋成熟，头部车企躬身入局，市场渗透率进入快速上升阶段，相关产业链被明显拉动，投资机会显著；（2）人形机器人：将从实验室走向量产阶段，底层驱动力来自于AI能力的飞跃可以让机器人真正实现智能化从而完成类人行动，供应链主要来自国内则驱动产业共振的板块性投资机会；（3）低空经济：电动化是EVTOL的基础底座，而智能化是低空经济变得可行的必要条件，为场景商用奠定基础。本基金重点关注上述方向及各种新兴产业投资机会，基于产业演进、市场发展优选标的。
截至4月21日，长城新兴产业混合A近三个月复权单位净值增长率为-1.73%，位于同类可比基金524/918；近半年复权单位净值增长率为0.01%，位于同类可比基金351/918；近一年复权单位净值增长率为10.11%，位于同类可比基金288/918；近三年复权单位净值增长率为-6.14%，位于同类可比基金413/901。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.2545，位于同类可比基金277/909。
截至4月21日，基金近三年最大回撤为47.63%，同类可比基金排名185/896。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为22.25%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为86.57%，同类平均为80.15%。2024年三季度末基金达到93.38%的最高仓位，2022年三季度末最低，为70.78%。
截至2025年一季度末，基金规模为6222.49万元。
该基金持股集中度较高。截至2025年一季度末，基金十大重仓股分别是伯特利、长源东谷、英搏尔、祥鑫科技、华阳集团、隆盛科技、中鼎股份、银轮股份、雷赛智能、福达股份。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
