AI基金国富估值优势混合A（006039）披露2024年年报，2024年基金利润3146.1万元，加权平均基金份额本期利润0.2224元。报告期内，基金净值增长率为17.96%，截至2024年末，基金规模为2.87亿元。
该基金属于灵活配置型基金。截至4月2日，单位净值为1.706元。基金经理是徐成，目前管理7只基金近一年均为正收益。其中，截至4月1日，国富大中华精选混合(QDII)人民币近一年复权单位净值增长率最高，达20.45%；国富亚洲机会股票(QDII)A最低，为1.94%。
基金管理人在年报中表示，我们认为在低利率的环境下红利股具有较强的吸引力，为投资者提供了相对稳定的现金流回报，成为市场中价值投资的优选标的，值得积极配置。红利股平均 4%-6%的股息率，不仅风险低于成长股，还收益高于债券和银行存款，是投资者追求确定性收益的理想选择。
行业板块方面，我们看好：1）电信：经营稳定，现金流相对较好，有稳定的派系率；2）公共事业：经营稳健、现金流不断得到改善、派系率较好；3）出口相关公司：估值低且业绩有一定的稳健增长，负债率低且派系率高；4）银行：主要看好外资银行，股东回报相对更高；5）高速公路和港口：现金流稳定且派系率高。
截至4月2日，国富估值优势混合A近三个月复权单位净值增长率为3.04%，位于同类可比基金575/918；近半年复权单位净值增长率为2.93%，位于同类可比基金333/918；近一年复权单位净值增长率为10.59%，位于同类可比基金321/918；近三年复权单位净值增长率为-20.13%，位于同类可比基金651/901。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至12月31日，基金近三年夏普比率为-0.7515，位于同类可比基金866/906。
截至4月2日，基金近三年最大回撤为38.26%，同类可比基金排名450/900。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为25.31%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为80.38%，同类平均为79.88%。2022年上半年末基金达到90.54%的最高仓位，2024年三季度末最低，为65.66%。
截至2024年末，基金规模为2.87亿元。
截至2024年12月31日，基金持有人共计2.87万户，合计持有1.71亿份。其中管理人员工持有14.18万份，占比0.08%，机构持有份额占比72.29%，个人投资者占比27.71%。
截至2024年12月31日，基金最近一年换手率约738.5%，持续5年高于同类均值。
截至2024年末，基金十大重仓股分别是长江电力、格力电器、汇丰控股、分众传媒、中国电信、宇通客车、中国联通、北控水务集团、海天国际、江南布衣。
核校：沈楠
（文章来源：中国证券报·中证网）
