根据人民银行最新公布的数据，2024年3月，新发企业贷款加权平均利率降至3.75%，较上月微降1个基点，较上年同期大幅下调22个基点。同时，新发个人住房贷款利率也呈现下降趋势，达到3.71%，较上月减少15个基点，同比更是锐减46个基点，均创新低。值得注意的是，5年期以上LPR报价稳定在3.95%。

　　一个值得关注的现象是，新发个人住房贷款加权平均利率首次低于新发企业贷款加权平均利率，这在历史上尚属首次。分析人士认为，这一变化与当前房地产市场的整体环境密切相关。

　　近年来，央行通过一系列政策为个人住房贷款利率下调提供了空间。自2022年11月起，人民银行与原银监会联合发布的“金融16条”明确提出，各地可在国家政策框架内，根据地方实际情况，灵活实施差异化住房信贷政策，包括确定合理的住房贷款首付比例和贷款利率下限，以支持刚性和改善性住房需求。随后，又发布了关于新发放首套住房个人贷款利率动态调整机制的通知，为房价持续下降的城市提供了更多的利率政策灵活性。

　　去年9月，人民银行和金融监管总局进一步调整了政策，允许存量首套住房商业性个人住房贷款的借款人申请新贷款以置换旧贷款。此后，各大银行也陆续公布了相应的调整方案。今年开始，越来越多的城市开始阶段性取消首套住房商业性个人住房贷款利率下限。包括青岛、南昌等城市在内的十多个地区已宣布，自今年4月1日起实施这一政策。

　　在浙江地区，建设银行和邮储银行的工作人员透露，对于信誉良好、经营稳健的企业，其贷款利率长期高于房贷利率，这是为了进一步优化当地的商业环境。

　　然而，尽管房贷市场利率持续走低，但房地产市场的整体活跃度并未显著提升。央行今年1月的数据显示，2023年底，人民币房地产开发贷款余额和个人住房贷款余额的增长速度均出现下滑。尽管部分城市已经取消了首套商业性个人住房贷款利率下限，但市场反应依然冷淡。2023年末，人民币房地产贷款余额同比下降1%，增速较上年末进一步放缓。

　　知名经济学家盘和林指出，利率下降是一个长期趋势，未来中国将长期保持低利率环境。他强调，这里的利率指的是市场利率而非政策利率。低利率确实能够刺激消费，但由于当前房地产市场的问题不仅仅在于信贷，因此低利率虽然能对市场产生一定的刺激作用，但并非决定性因素。

　　根据央行发布的数据，我国的个人房贷规模已达38万亿，住房普及率高达96%。其中，拥有两套住房的家庭占41.5%，三套及以上的占10.5%，其中3亿家庭正承担着房贷压力。同时，今年1月22日，中指研究院最新发布《2023年全国法拍市场监测报告》显示，各类法拍房源的挂拍总量为79.6万套，根据测算整体法拍房数量估计在400万套左右。

　　为了刺激经济和消费，央行近年来多次调整利率政策。人民银行数据显示，截至2023年9月底，超过22万亿元存量房贷利率完成下调，调整后的加权平均利率为4.27%，平均降幅73个基点，每年减少借款人利息支出1600亿—1700亿元，惠及约5000万户、1.5亿人。

　　同时，全国343个城市（地级及以上）中，119个符合放宽首套房贷利率政策下限条件的城市均已放宽下限，其中，95个下调了首套房贷利率下限，这些城市执行的下限较全国下限低10—40个基点；24个取消了下限。

　　住在杭州余杭区的范女士告诉记者：“我们家房贷从几年前的每月5500元，现在是4800元左右，还是能明显感觉每个月还的钱少了。”范女士同时告诉记者，近两年自己的消费大多在儿子身上，除非生二胎，不然也不会考虑置换大房子。

　　范女士的案例也反映了普通家庭在面对房贷和经济压力时的实际考量。即便当前的房地产市场仍面临诸多不确定性，但政策的持续调整和市场的自我调整将为行业的未来发展奠定基础，在刺激消费和经济复苏的大背景下，政府、金融机构和普通家庭都需要在各自的角色中做出努力。

（文章来源：潮新闻）