包揽了ETF、REITs、创业板、投资者盈利情况等多项问题，深交所近日组织各会员单位开展的2023年度个人投资者状况调查，吸引了行业关注。

　　此次深交所进行个人投资者状况调查，目的在于持续跟踪了解全面注册制下投资者行为特征，倾听投资者对资本市场改革成效及热点问题的看法或建议，推动“以投资者为本”理念落地生根。

　　根据此前公开信息显示，此次问卷调查面向股票账户的活跃投资者，即过去1年买卖或交易过深沪交易所主板或创业板股票。

　　据悉，深交所为不同券商设置了不同的调研问卷，财联社记者获悉调查问卷显示，在这份问卷中，常规的风险承受能力、交易频率、收益率预期之外，在产品类型上，基金成为重点，ETF、REITs均有较大篇幅问题占比，此外，创业板相关问题，关于投资者保护的案件分析、退市新规等问题也悉数在列。

　　值得一提的是，证监会副主席王建军在今年1月接受媒体采访时曾谈到，只有广大投资者有实实在在的获得感，资本市场平稳健康发展才能有牢固的根基，从而真正实现稳市场、稳信心。广大中小投资者就是最主要的参与者。可以说，没有亿万中小投资者的积极参与，就没有资本市场30多年的发展，他们是市场的功臣。“保护好广大投资者是我们巨大的责任”。

　　基金成为调查重点之一，ETF占据15题

　　值得关注的是，深交所此次在个人投资者的摸底调查中，对基金的调查居于各类问题前列，并且占据相当多的篇幅，涉及ETF、REITs等基金的题目超过20题。

　　其中，ETF是重点调查对象，题目数量达到15个之多。从投资ETF时间、参与ETF投资原因、投资哪些类型ETF，到个人手里持有ETF产品数量、平均持有时间、持有市值、ETF投资占比、常见的ETF投资方式，再到ETF投资盈亏情况、投资风格描述、投资维度以及交易方式，最后在ETF过程中买卖决策依据、如何了解ETF产品信息以及对ETF市场发展建议等，可以说是对ETF持有人一次全方位的扫描。

　　在基金方面，REITs也是调查关注的重点，深交所通过问卷，希望了解到投资者参与REITs的原因、投资REITs产品盈亏情况、对REITs底层产品情况以及对REITs市场期待等问题。

　　常规股票投资调研，创业板是重点

　　此次，深交所在常规股票投资调查问卷中，题目也非常细致。包括投资策略、证券账户资产总量、平均仓位、交易行为习惯、投资风格与偏好、风险承受能力、交易频率、期望的每年最低收益率等系列问题，悉数在列。

　　作为深交所的特色板块，深交所格外关注创业板的投资情况，比如，个人投资者对创业板投资收益率预期、最大亏损承受度，以及投资创业板资金在全部股票投资的占比等问题。

　　关注政策落地效果，列举中国证券集体诉讼和解第一案

　　众所周知，近年来A股市场相继推出了融资端、投资端和交易端的一系列改革。对于这些改革，个人投资者了解多少？又是如何看待这些政策的？深交所也用了较大的问题篇幅来调查。

　　值得关注的是，深交所在调查问卷中列举了中国证券集体诉讼和解第一案，并向投资者调查看法。2023年12月26日，我国首例调解结案的特别代表人诉讼案“泽达易盛欺诈发行财务造假案”在上海金融法院审结，中证中小投资者服务中心代表7195名适格投资者获2.8亿余元全额赔偿。

　　对此，深交所希望了解投资者的看法，比如此案以和解方式终局化解纠纷，有助于提高中小投资者权益保护效率；突出证券群体性纠纷调解优势，有助于降低投资者维权成本；证券纠纷调解与特别代表人诉讼结合，有助于拓宽投资者维权救济渠道等方面。

　　同时，深交所还希望了解，在注册制环境下如何更好地帮助投资者行权维权？并重点调查投资者对退市的态度。2023年12月29日，深交所发布修订后的退市风险信披指南，对“退市风险公司信息披露”作专门规范。此次问卷调查投资者对退市公司投资风险了解程度、退市新规对市场长远影响等问题。

　　此外，深交所还希望通过问卷了解投资者对引入长期资金、提升上市公司质量等问题的期待情况。

　　证监会副主席王建军曾提出：更加突出以投资者为本

　　1月24日，针对市场上对于“重融资轻投资”的争论问题，证监会曾有明确回应。证监会副主席王建军接受媒体采访时谈到，只有广大投资者有实实在在的获得感，资本市场平稳健康发展才能有牢固的根基，从而真正实现稳市场、稳信心。

　　同时，保护投资者特别是中小投资者的合法权益是证监会的法定职责，也是工作的重中之重，是监管工作政治性、人民性的直接体现。目前，我国股市有2.2亿投资者，基金投资者更多，这是我国资本市场最大的市情，也是巨大的优势。

　　从历史看，我国资本市场建立之初，广大中小投资者就是最主要的参与者。可以说，没有亿万中小投资者的积极参与，就没有资本市场30多年的发展，他们是市场的功臣。保护好广大投资者是巨大的责任。从现实看，股市已经成为居民配置资产的重要渠道，市场波动直接关系老百姓的“钱袋子”。

　　相比机构投资者，个人投资者尤其是中小投资者，在信息、资金、工具运用等方面存在劣势，更容易受到财务造假、欺诈发行、操纵市场等违法违规行为的侵害。这要求牢固树立以投资者为本的理念，始终把保护投资者特别是中小投资者合法权益作为工作的重中之重。这些年，证监会一直在努力，但落实中还有不到位的地方，距离大家的期待还有差距。

　　市场投资和融资是一体两面。证监会将更加突出以投资者为本，本就是根，根深才能木茂。只有把投资者保护好了，市场繁荣发展才有根基。证监会将把这一理念贯穿到市场制度设计、监管执法各方面全流程，加快完善投资者保护的制度机制，全力营造公开公平公正的市场秩序和法治环境，让投资者切实感受到市场的公平正义。

（文章来源：财联社）