巨能股份(871478)8月29日披露2024年半年报。2024年上半年,公司实现营业总收入1.27亿元,同比增长21.46%;归母净利润亏损573.80万元,上年同期盈利1701.44万元;扣非净利润亏损978.18万元,上年同期盈利895.17万元;经营活动产生的现金流量净额为-2923.42万元,上年同期为296.04万元;报告期内,巨能股份基本每股收益为-0.08元,加权平均净资产收益率为-2.18%。
报告期内,公司合计非经常性损益为404.39万元,其中计入当期损益的政府补助,但与企业正常经营业务密切相关,符合国家政策规定,按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外为334.07万元。
以8月29日收盘价计算,巨能股份目前市盈率(TTM)约为461.14倍,市净率(LF)约为3.37倍,市销率(TTM)约为3.68倍。
公司近年市盈率(TTM)、市净率(LF)、市销率(TTM)历史分位图如下所示:
根据半年报,公司第二季度实现营业总收入8990.58万元,同比增长58.50%,环比增长140.33%;归母净利润98.58万元,同比下降91.19%,环比增长114.66%;扣非净利润-279.68万元,同比下降152.39%,环比增长59.96%。
资料显示,公司属于通用设备制造业-其他通用设备制造业,是国内在金属加工自动化领域内,专业制造商和集成服务商。公司主要业务是以研发、生产和销售以实现智能工厂为目标的各类工业机器人、自动化生产线和智能工厂管理软件。
2024年上半年,公司毛利率为20.73%,同比下降13.88个百分点;净利率为-4.51%,较上年同期下降20.74个百分点。从单季度指标来看,2024年第二季度公司毛利率为19.68%,同比下降13.07个百分点,环比下降3.58个百分点;净利率为1.10%,较上年同期下降18.63个百分点,较上一季度上升19.07个百分点。
数据显示,2024年上半年公司加权平均净资产收益率为-2.18%,较上年同期下降12.15个百分点;公司2024年上半年投入资本回报率为-1.47%,较上年同期下降8.67个百分点。
2024年上半年,公司经营活动现金流净额为-2923.42万元,同比减少3219.46万元;筹资活动现金流净额-491.89万元,同比减少1.27亿元;投资活动现金流净额-165.55万元,上年同期为-62.39万元。
进一步统计发现,2024年上半年公司自由现金流为-2915.03万元,上年同期为707.72万元。
2024年上半年,公司营业收入现金比为59.65%。
营运能力方面,2024年上半年,公司总资产周转率为0.28次,上年同期为0.28次(2023年上半年行业平均值为0.21次,公司位居同行业4/21);固定资产周转率为2.45次,上年同期为2.24次(2023年上半年行业平均值为2.51次,公司位居同行业13/21);公司应收账款周转率、存货周转率分别为1.36次、1.34次。
2024年上半年,公司期间费用为3322.29万元,较上年同期增加894.82万元;期间费用率为26.10%,较上年同期上升2.94个百分点。其中,销售费用同比增长94.91%,管理费用同比增长2.17%,研发费用同比增长4.67%,财务费用同比下降21.39%。
资产重大变化方面,截至2024年上半年末,公司货币资金较上年末减少21.74%,占公司总资产比重下降6.27个百分点;存货较上年末减少25.62%,占公司总资产比重下降4.13个百分点;应收账款较上年末增加12.54%,占公司总资产比重上升3.25个百分点;合同资产较上年末增加35.28%,占公司总资产比重上升2.62个百分点。
负债重大变化方面,截至2024年上半年末,公司其他流动负债较上年末增加76.68%,占公司总资产比重上升1.51个百分点;合同负债较上年末减少13.37%,占公司总资产比重下降0.93个百分点;应付账款较上年末减少4.92%,占公司总资产比重下降0.13个百分点;短期借款较上年末减少15.02%,占公司总资产比重下降0.49个百分点。
从存货变动来看,截至2024年上半年末,公司存货账面价值为6423.78万元,占净资产的24.62%,较上年末减少2213.23万元。其中,存货跌价准备为199.78万元,计提比例为3.02%。
在偿债能力方面,公司2024年上半年末资产负债率为42.07%,相比上年末下降1.14个百分点;有息资产负债率为12.61%,相比上年末下降0.24个百分点。
2024年上半年,公司流动比率为2.69,速动比率为2.23。
半年报显示,2024年上半年末公司十大股东中,持股最多的为宁夏共享集团股份有限公司,占比23.18%。十大股东名单相比2024年一季报维持不变。
筹码集中度方面,截至2024年上半年末,公司股东总户数为3855户,较一季度末下降了504户,降幅11.56%;户均持股市值由一季度末的29.83万元下降至25.43万元,降幅为14.75%。
指标注解:
市盈率
=总市值/净利润。当公司亏损时市盈率为负,此时用市盈率估值没有实际意义,往往用市净率或市销率做参考。
市净率
=总市值/净资产。市净率估值法多用于盈利波动较大而净资产相对稳定的公司。
市销率
=总市值/营业收入。市销率估值法通常用于亏损或微利的成长型公司。
文中市盈率和市销率采用TTM方式,即以截至最近一期财报(含预报)12个月的数据计算。市净率采用LF方式,即以最近一期财报数据计算。
市盈率为负时,不显示当期分位数,会导致折线图中断。
(文章来源:中国证券报·中证网)