界面新闻记者 | 侯瑞宁
全球最大矿业公司必和必拓决定暂停澳大利亚镍项目的生产运营。
当地时间7月11日,必和必拓发布消息称,从今年10月起,将暂停其西澳大利亚镍业公司的相关项目运营,直到2027年2月再重新审查这一决定。这主要是因为全球镍市场供应过剩导致价格下跌,且未来五年镍价大幅下跌已经成为共识。
必和必拓表示,在10月过渡期结束后,必和必拓将每年投资约3亿美元,以支持西澳大利亚镍业的潜在重启。过渡期将从今年7月开始,10月将暂停运营,12月将完成临时停工的交接工作。
在暂停运营期间,必和必拓将暂停Kwinana镍精炼厂、Kalgoorlie镍冶炼厂、Mt Keith和Leinster的采矿和加工业务以及西莫斯格雷夫项目的开发;实施工作保养和维护计划,以确保其矿山和相关基础设施的持续安全和完整;继续投资勘探,以延长西澳大利亚镍矿的资源寿命并保留期权等。
镍是重要的工业金属,终端产品包括精炼镍、镍铁、硫酸镍三大类,广泛应用于钢铁、机械、建筑等行业。随着新能源产业链的发展,镍被应用于三元电池材料,成为重要的能源金属。
从需求结构上看,当前下游需求中不锈钢仍是镍最大的消费领域;电池领域则贡献镍市场主要增量。此前,电池用镍增速远高于整体需求增速。
2022年,由于伦敦金属交易所库存持续下降叠加俄乌冲突爆发,镍价一度突破31万元/吨,后逐渐回归理性。
当前,各大龙头企业纷纷转向布局磷酸铁锂电池,其市占率不断超越三元锂电池,这也对作为三元电池材料的镍需求造成影响。
磷酸铁锂和三元电池为动力电池两大主流路线,前者安全性和成本等方面的优势愈发凸显,后者优势为高能量密度高、体积小、容量达等。在当下强调性价比的电动汽车市场上,动力电池逐渐向更具价格竞争力的磷酸铁锂电池倾斜。
彭博新能源财经在6月发布的一份报告中指出,未来两年内,磷酸铁锂电池在全球新能源乘用车市场的份额将超过50%。在中国,自2021年7月起,磷酸铁锂电池的市场份额已超越三元电池。
去年,新能源动力电池领域对镍的需求增速减缓,镍从结构性过剩转向全面过剩,全球镍显性库存自2023年中降至低点后开始转向累库,2023年10月以后,镍累库速度有所加快,成为镍价下行的主要推动因素。去年镍价从年初的约24万元/吨,下降至年末的13万元/吨价格区间,下跌幅度超过45%。
今年以来,镍价持续下跌。7月10日,沪镍主力合约NI2409收跌2.91%,至约13.37万元/吨。7月11日,沪镍主力合约NI2409盘中最低触及13.33万元/吨,创半个月最低。
今年镍供应过剩态势仍将继续。据国际镍业研究组织(INSG)预测。在经历了2022年和2023年分别出现9.8万吨和16.3万吨的盈余后,2024年全球镍供应量预计仍将超过需求量,达到10.9万吨。
公开资料显示,必和必拓的镍矿集中在西澳大利亚镍业公司旗下,拥有的主要八座矿山均为硫化镍矿。
截至2021年6月,必和必拓镍总资源量为737.2万吨,2021财年(2020年7月1日-2021年6月30日)镍产量约8.9万吨。
必和必拓表示,自2020财年以来,该公司已投资约30亿美元(约合217.93亿元人民币),以维持西澳大利亚镍业公司的持续经营,并将其生产重新定位于电池和电动汽车市场。
但全球镍价下跌,导致西澳大利亚镍业公司预计在截至2024年6月30日的财政年度中,潜在的税息折旧及摊销前利润约为负3亿美元(约合21.79亿元人民币)。
今年2月,必和必拓宣布计划对西澳大利亚镍业公司进行评估,并对其账面价值进行税前约35亿美元的非现金减值支出。由于暂停运营的决定,必和必拓预计将在集团2024财年财务报表中确认3亿美元的税前非现金减值支出作为例外项目。
尽管暂停了西澳大利亚的镍项目,但必和必拓表示,西澳大利亚州仍然是必和必拓全球重要的投资目的地,未来五年在该州的投资预计将超过120亿澳元(约合590亿元人民币)。
除必和必拓外,化工巨头巴斯夫在6月底也放弃酝酿三年多的印度尼西亚镍钴投资项目,该笔投资的金额原计划达到百亿元级别。
今年2月,嘉能可宣布将出售其在新喀里多尼亚Koniambo Nickel SAS(KNS)的股份,同时KNS镍加工厂将暂停生产六个月。
(文章来源:界面新闻)